货币掉期是啥意思(外汇学习基础篇之外汇掉期是什么)

日期：2023-05-17

来源：玫瑰财经网

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外汇学习基础篇之外汇掉期是什么

如前所述，利率在外汇市场中非常重要。虽然投资者以各种方式使用利率，但最值得注意的是套利交易。

如前所述，套利交易利用两种货币(国家)之间的利差来赚取交易利息。有关两种货币之间差价（点差）的信息可以在网上找到，其中可以找到每笔交易的准确汇率。

尽管如此，对大多数交易员来说，当他们进入或退出头寸时，通常不会考虑准确的息差，尽管知道利差是正还是负可能很重要。为此，本文概述了主要货币对之间的利差，以便交易员记住，允许他们的头寸隔夜交易是会导致亏损还是盈利。

下表概述了主要货币对及其利率。可以看出，目前美元的利率最高，为2.25%，与其他7种货币的利差均为正。因此，任何买入美元的交易，如果持仓隔夜未平仓，都将产生正的掉期利率。

与之相反，瑞士法郎与其它所有货币的息差都为负，这表明，如果交易员做多瑞士法郎，他/她可以预期掉期利率为负。另一方面，如果有人做空瑞士法郎，并隔夜持有该头寸，他们可以期待一个正的掉期利率。相比之下，做多英镑将对欧元、日元和瑞士法郎产生正的掉期利率，而对美元、新西兰元、加元和澳元将产生负息差(掉期)。

当然，正掉期或负掉期并不意味着交易成功或不成功。它只是表明，交易员预期的盈利(或亏损)或多或少取决于两种货币之间的息差。此外，考虑到利率不会经常变化，交易员可以使用此表作为将来交易主要货币时的参考。